Apa itu anuitas seumur hidup?

Anuitas seumur hidup adalah kontrak di mana seorang debitur mengikatkan diri untuk membayar sejumlah uang secara berkala selama hidup seseorang yang ditentukan, sebagai imbalan atas sejumlah modal yang diterimanya. Modal tersebut diubah menjadi penghasilan yang berhenti pada saat wafatnya orang yang menjadi acuan. Dalam terminologi Prancis pada masa itu, orang tersebut adalah “tête” (jiwa acuan) yang menjadi dasar pembentukan anuitas. Penerima pembayaran, yaitu pemegang anuitas, dapat merupakan orang yang sama atau orang lain. Dengan demikian, seorang investor dapat membeli anuitas yang dibentuk atas jiwa pihak ketiga, yang masa hidupnya menentukan lamanya pembayaran.

Bagi debitur, anuitas seumur hidup memiliki keuntungan yang jelas: ia tidak perlu mengembalikan modal, karena kewajibannya berakhir bersama jiwa acuan. Bagi pemegang anuitas, instrumen ini memberikan penghasilan yang lebih tinggi daripada anuitas abadi, karena pembayarannya mencakup unsur amortisasi modal. Besarnya tingkat bunga bergantung pada harapan hidup jiwa acuan: makin tua jiwa acuan, makin pendek kemungkinan lamanya pembayaran, dan makin tinggi tingkat bunga yang diperlukan agar transaksi tetap seimbang bagi pemegang anuitas. Sebaliknya, anuitas yang dibentuk atas jiwa muda semestinya, menurut logika aktuaria yang sehat, menawarkan tingkat bunga yang lebih rendah.

Anuitas seumur hidup telah ada dalam berbagai bentuk sejak zaman kuno. Pada abad ke-17 dan ke-18, instrumen ini menjadi sarana keuangan publik yang lazim di Eropa. Negara-negara menggunakannya untuk memperoleh dana tanpa menambah utang secara permanen, karena kewajibannya berakhir bersama jiwa-jiwa acuan. Tontine, yang diusulkan pada pertengahan abad ke-17 oleh bankir Italia Lorenzo Tonti, merupakan salah satu variannya: para peserta dibagi ke dalam beberapa kelas, dan bagian mereka yang meninggal beralih kepada yang masih hidup, sampai kelas tersebut habis.¹

Hukum Swiss masih mengakui kontrak anuitas seumur hidup, yang diatur dalam Kitab Undang-Undang Hukum Perikatan Swiss (CO) (Pasal 516 dst. CO). Hukum tersebut antara lain menetapkan bahwa anuitas dapat dibentuk atas jiwa kreditur, debitur, atau pihak ketiga (Pasal 516 ayat (1) CO). Asuransi anuitas seumur hidup, yang ditawarkan oleh perusahaan asuransi jiwa, kini merupakan bentuknya yang paling luas, di bawah pengawasan otoritas pengawas asuransi.

Pokok penting. Anuitas seumur hidup mengubah sejumlah modal menjadi penghasilan yang dibayarkan hingga wafatnya seseorang yang ditentukan, yaitu “jiwa acuan”. Tingkat bunganya semestinya bergantung pada harapan hidup orang tersebut: makin muda dan sehat jiwa acuan, makin panjang kemungkinan lamanya pembayaran, dan makin rendah semestinya tingkat bunganya.

Catatan

1. Wikipedia (en), “Tontine”: Lorenzo de Tonti mengusulkan mekanisme tersebut di Prancis pada tahun 1653, suatu skema yang ditolak oleh Parlement de Paris; “Prancis akhirnya mendirikan tontine negara pada tahun 1689”; sembilan tontine negara lainnya hingga tahun 1759. ↩

Hanya untuk informasi umum. Artikel ini bukan merupakan nasihat hukum atau pajak, tidak menggantikan nasihat atas kasus individual, dan tidak menimbulkan hubungan antara advokat dan klien. Artikel ini mencerminkan keadaan hukum per Oktober 2026.