简体 繁體 日本語 한국어 Bahasa Indonesia Русский Українська English Deutsch Français Español Português Tiếng Việt Türkçe العربية עברית

Bank yang mengkhususkan diri pada aset kripto dan aset digital

Bank-bank Swiss pertama yang berspesialisasi dalam aset kripto dan aset digital menerima izinnya pada Agustus 2019, ketika Otoritas Pengawas Pasar Keuangan Swiss (FINMA) memberikan izin perbankan dan izin pedagang efek kepada SEBA Crypto AG di Zug dan kepada Sygnum AG di Zurich.1 SEBA berganti nama menjadi AMINA Bank AG pada 30 November 2023, dengan tetap mempertahankan kantor pusatnya di Zug serta mengganti nama cabangnya di Abu Dhabi dan anak-anak perusahaannya di Hong Kong dan Singapura. Bank tersebut menyatakan bahwa bank tersebut telah beroperasi sebagai lembaga perbankan berizin sejak memperoleh persetujuan FINMA pada tahun 2019.2 Sygnum membangun bisnis yang menggabungkan layanan nasabahnya sendiri dengan platform bagi bank-bank lain. Sygnum membuka kantor di Lugano pada Maret 2025, yang menawarkan kustodi dengan keamanan tinggi, perdagangan, pinjaman Lombard yang dijamin dengan aset kripto dan aset digital, serta layanan terkait. Pada kesempatan tersebut, kepala eksekutifnya, Mathias Imbach, merujuk pada meningkatnya adopsi institusional dan regulasi yang lebih jelas, dan wali kota Lugano, Michele Foletti, menyambut keputusan tersebut sebagai tanda transformasi digital dan finansial kota.3

Kedua bank tersebut memegang izin perbankan penuh dan tunduk pada persyaratan permodalan, likuiditas, dan organisasi yang sama seperti bank Swiss lainnya. Model bisnis mereka menunjukkan bahwa kerangka Swiss memungkinkan integrasi aset kripto dan aset digital ke dalam sistem perbankan tanpa izin khusus. Nasabah mereka memperoleh perlindungan bank yang diawasi, termasuk pemisahan aset kustodi dalam kepailitan berdasarkan Pasal 16 angka 1bis dan Pasal 37d Undang-Undang Perbankan (BankA) dan, untuk simpanan fiat, skema penjaminan simpanan Swiss. Biaya mereka adalah biaya sebuah bank. Skala yang diperlukan untuk menanggung biaya ini menjelaskan mengapa jumlah bank semacam itu tetap sedikit dan mengapa keduanya telah berekspansi ke luar negeri, ke Abu Dhabi, Hong Kong, Singapura, dan, dalam hal Sygnum, ke Liechtenstein di dalam Kawasan Ekonomi Eropa.

Bank universal, bank pos, dan bank kanton

Sejak tahun 2024, bank-bank tradisional memasuki pasar, sebagian besar melalui platform penyedia khusus. PostFinance meluncurkan penawarannya pada 21 Februari 2024 dengan sebelas token, rencana tabungan, dan pesanan individual mulai dari USD 50, yang dapat diakses oleh 2,5 juta nasabahnya, bekerja sama dengan Sygnum. Kepala investasinya menyatakan bahwa mata uang kripto “akan tetap ada”.4 Zürcher Kantonalbank, bank kanton terbesar, mulai menawarkan perdagangan dan kustodi bitcoin dan ether pada 4 September 2024, yang terintegrasi dalam e-banking dan mobile banking-nya serta beroperasi sepanjang waktu. Bank tersebut memegang sendiri kunci privatnya dan menggunakan Crypto Finance, anak perusahaan Deutsche Börse, untuk eksekusi perdagangan. Thurgauer Kantonalbank menjadi bank mitra pertama yang menggunakan layanan tersebut.5

Di Ticino, Banca dello Stato del Cantone Ticino (BancaStato), bank kanton yang didirikan pada tahun 1915 yang asal-usulnya diuraikan dalam Bab C.IV, menyusul pada 23 Juli 2026. Nasabahnya dapat membeli, memegang, dan menjual bitcoin, ether, litecoin, dan solana melalui mobile banking dan internet banking-nya, dengan pesanan berdasarkan jumlah atau berdasarkan nilai dalam dolar AS. Kustodi berada pada Sygnum, yang menyimpan token tersebut di luar neracanya. BancaStato menghubungkan antarmuka Sygnum secara langsung ke sistem perbankan inti Avaloq miliknya dan, menurut Sygnum, menjadi bank pertama dalam lingkungan software-as-a-service Avaloq yang menawarkan integrasi ini. Sygnum menyatakan bahwa dengan BancaStato, lebih dari 25 lembaga menggunakan platformnya, yang secara bersama-sama memberikan akses kepada lebih dari sepertiga penduduk Swiss terhadap aset kripto dan aset digital.6 Bagi bank milik kanton itu sendiri, yang beroperasi di bawah jaminan negara dan di bawah hukum kanton yang diuraikan dalam Bab C.IV, keputusan tersebut menandai masuknya kelas aset ini ke dalam bisnis ritel biasa di Ticino.

Lembaga Mulai Model SEBA (AMINA), Zug 2019 Izin perbankan sendiri Sygnum, Zurich 2019 Izin perbankan sendiri; platform B2B PostFinance 21 Februari 2024 Platform Sygnum Zürcher Kantonalbank 4 September Kustodi sendiri; Crypto Finance 2024 eksekusi Kantor Sygnum, Lugano Maret 2025 Kantor cabang untuk nasabah Ticino BancaStato, Bellinzona 23 Juli 2026 Platform Sygnum

Perlakuan prudensial atas eksposur bank

Bank yang memegang aset kripto dan aset digital untuk kepentingannya sendiri, atau yang memberikan pinjaman dengan jaminan aset tersebut, menghadapi pertanyaan permodalan tersendiri. Basel Committee on Banking Supervision pada Desember 2022 menerbitkan standar tentang perlakuan prudensial atas eksposur terhadap aset semacam itu. Standar tersebut membedakan antara aset tradisional yang ditokenisasi dan stablecoin dengan mekanisme stabilisasi yang efektif, yang menerima perlakuan yang mendekati perlakuan atas aset yang mendasarinya, dan aset lainnya seperti bitcoin, yang menerima bobot risiko 1.250 persen dan tunduk pada batas eksposur.7 Basel Committee menetapkan 1 Januari 2025 sebagai tanggal penerapan standar tersebut. Penerapannya di Swiss melalui Peraturan Kecukupan Modal dan praktik FINMA, serta waktu pemberlakuannya, bergantung pada pembahasan internasional lebih lanjut mengenai standar tersebut. Bagi bank privat di Lugano, akibat praktisnya adalah bahwa modal bank jarang dialokasikan untuk aset kripto dan aset digital. Bank-bank tersebut menawarkan kustodi dan eksekusi bagi nasabah, biasanya melalui mitra khusus, dan menyerahkan risiko pasar kepada nasabah.

Catatan

  1. FINMA, siaran pers “FINMA Guidance: stringent approach to combating money laundering on the blockchain”, 26 Agustus 2019, https://www.finma.ch/en/news/2019/08/20190826-mm-kryptogwg/ (“For the first time, FINMA has issued banking and securities dealers’ licences to two pure-play blockchain service providers”; SEBA Crypto AG, Zug, dan Sygnum AG, Zurich). ↩
  2. “Swiss crypto bank SEBA rebrands to AMINA”, The Block, 30 November 2023, https://www.theblock.co/amp/post/265569/swiss-crypto-bank-seba-rebrands-to-amina (AMINA Bank AG; Zug; berizin sejak persetujuan FINMA pada tahun 2019; cabang Abu Dhabi, anak perusahaan Hong Kong dan Singapura). ↩
  3. “Sygnum è arrivato a Lugano”, finews.ch, 16 Maret 2025, https://www.finews.ch/ticino/66790-sygnum-e-arrivato-a-lugano (kustodi, perdagangan, pinjaman Lombard; pernyataan Mathias Imbach dan Michele Foletti). ↩
  4. PostFinance, siaran pers, 21 Februari 2024, https://postfinance.ch/en/about-us/media/newsroom/postfinance-launching-crypto-service.html (sebelas mata uang kripto; Sygnum; minimum USD 50; 2,5 juta nasabah; Philipp Merkt: “Cryptocurrencies offer an additional investment option and are here to stay”). ↩
  5. “ZKB und TKB steigen in den Krypto-Handel ein”, finews.ch, 4 September 2024, https://www.finews.ch/news/banken/64190-zkb-tkb-krypto-handel-verwahrung (bitcoin dan ether; e-banking dan mobile banking; perdagangan 24/7; ZKB memegang kunci privat; Crypto Finance untuk eksekusi; TKB sebagai bank mitra pertama). ↩
  6. “Svizzera. BancaStato lancia il trading crypto sull’app di mobile banking con Sygnum”, AziendaBanca, 23 Juli 2026, https://www.aziendabanca.it/notizie/investimenti-risparmio/bancastato-trading-crypto-sygnum (BTC, ETH, LTC, SOL; Avaloq; kustodi di luar neraca; pernyataan Fritz Jost); “Swiss Bank BancaStato Launches Bitcoin”, Bitcoin Magazine, 23 Juli 2026, https://bitcoinmagazine.com/news/swiss-bank-bancastato-launches-bitcoin (“over 25 other institutions” pada platform Sygnum; lebih dari sepertiga penduduk Swiss). ↩
  7. Basel Committee on Banking Supervision, Prudential treatment of cryptoasset exposures, 16 Desember 2022, https://www.bis.org/bcbs/publ/d545.htm (aset tradisional yang ditokenisasi, stablecoin, dan token tanpa jaminan seperti bitcoin; Kelompok 1a, 1b dan 2; bobot risiko 1.250 persen; batas eksposur; bab baru SCO60 dari Kerangka Basel; penerapan paling lambat 1 Januari 2025). ↩

Hanya untuk informasi umum. Artikel ini bukan merupakan nasihat hukum atau pajak, tidak menggantikan nasihat atas kasus individual, dan tidak menimbulkan hubungan antara advokat dan klien. Artikel ini mencerminkan keadaan hukum per Oktober 2026.

Berencana mendirikan atau mengembangkan usaha di Swiss?

Helvetica Register adalah portal informasi. Portal ini menjelaskan hal-hal yang perlu diketahui oleh perusahaan dan pengusaha dari seluruh dunia, khususnya dari Tiongkok Raya, Asia Tengah dan Kaukasus, kawasan Asia lainnya, Timur Tengah, Afrika, dan Amerika Latin, untuk berbisnis di Swiss: hukum perusahaan, kontrak komersial, perizinan, perbankan, perpajakan, dan izin tinggal.

Nasihat hukum di Swiss diberikan oleh Ressos Legal, kantor hukum di Zurich yang memberikan nasihat di seluruh bidang hukum Swiss di bawah pimpinan Dr. Alexander Ressos. Informasi lebih lanjut tersedia di www.ressos.ch.

Proyek Anda di Swiss Hubungi Dr. Alexander Ressos Pendirian perusahaan, perjanjian pemegang saham dan perjanjian komersial, akuisisi, perizinan, rekening bank, perpajakan, dan izin tinggal: saya memberikan nasihat mengenai hukum Swiss dan berkoordinasi dengan pengacara Anda di negara asal, serta dengan penasihat hukum setempat di yurisdiksi lain sesuai kebutuhan.