Aturan perilaku bagi relationship manager

Relationship manager adalah orang yang paling terpapar hukum pidana Italia. Oleh karena itu, perilakunya harus diatur oleh aturan yang jelas dan ditegakkan. Ia tidak boleh bepergian ke Italia untuk urusan nasabah tanpa persetujuan terlebih dahulu, tidak boleh memberikan nasihat kepada nasabah atau menyajikan produk di Italia, dan tidak boleh membawa dokumen melintasi perbatasan. Ia hendaknya menjawab pertanyaan nasabah yang diterima dari Italia tanpa memperkenalkan jasa baru dan mencatat setiap kontak beserta pihak yang memprakarsainya, tanggal, dan isinya. Ia hendaknya mengundang nasabah ke Lugano untuk setiap pembahasan mengenai jasa baru. Apabila ia seorang pekerja lintas batas, ia tidak boleh melayani nasabah dari rumahnya di Italia, apa pun yang diperbolehkan oleh aturan kerja jarak jauh untuk pajak penghasilannya.

Bank hendaknya mendukung aturan-aturan tersebut dengan pelatihan, pemantauan, dan sanksi, sebagaimana disyaratkan oleh kertas posisi Otoritas Pengawas Pasar Keuangan Swiss (FINMA) tahun 2010.¹ Bank hendaknya meninjau catatan telepon dan surel untuk menemukan indikasi penawaran aktif (solicitation), memantau klaim perjalanan dan biaya untuk perjalanan ke Italia, dan memasukkan aturan Italia ke dalam sertifikasi kepatuhan (compliance) tahunan stafnya. Bank hendaknya memastikan bahwa situs web, akun media sosial, dan publikasinya tidak menyasar residen Italia dengan penawaran jasa. Konten berbahasa Italia pada dasarnya tidak dilarang, karena bahasa Italia merupakan bahasa nasional Swiss dan bahasa Ticino, tetapi konten yang mengajak residen Italia membuka rekening atau membeli produk merupakan penawaran berdasarkan Pasal 166 Undang-Undang Konsolidasi Keuangan Italia (Testo Unico della Finanza, TUF). Bagi praktisi. - Klasifikasikan setiap hubungan dengan nasabah Italia: ritel, profesional atas permintaan, profesional per se, pihak lawan yang memenuhi syarat (eligible counterparty), dan catat di mana nasabah berkedudukan. - Dokumentasikan inisiatif eksklusif nasabah untuk setiap jasa baru, beserta tanggal, saluran, dan sedapat mungkin kata-kata nasabah sendiri. - Identifikasi paling lambat akhir 2026 semua simpanan, pinjaman, dan jaminan bagi residen Italia dan rencanakan perlakuannya berdasarkan masa transisi Arahan Persyaratan Modal (CRD VI) (11 Juli 2026, 11 Januari 2027, 10 Januari 2028). - Larang pemberian nasihat, penyajian produk, penandatanganan, dan instruksi di Italia, termasuk dari kantor di rumah karyawan frontalieri. - Jangan memasarkan dana Swiss kepada residen Italia kecuali terdaftar berdasarkan Pasal 43 atau 44 TUF. Gunakan UCITS atau AIF yang memiliki paspor untuk distribusi aktif melalui perantara Italia yang berizin. - Tinjau posisi pajak bank itu sendiri untuk setiap periode ketika relationship manager secara rutin bekerja di Italia, dengan memperhatikan teori bentuk usaha tetap yang diterapkan dalam penyelesaian perkara UBS dan PKB. - Pertimbangkan alternatif-alternatifnya: kantor cabang Italia, anak perusahaan di UE dengan paspor, pendelegasian pengelolaan portofolio oleh perantara Italia, atau izin CONSOB/Banca d'Italia untuk usaha profesional.

Memilih struktur

Pilihan struktur bergantung pada ukuran dan komposisi portofolio Italia. Bagi bank yang nasabah Italianya terutama orang perseorangan dengan aset masing-masing beberapa juta euro, dan yang relationship manager-nya dapat melayani mereka di Lugano, model pasif dengan dokumentasi yang cermat mungkin sudah memadai. Harganya adalah ketidakmampuan untuk memperoleh nasabah baru di Italia dan menawarkan jasa baru secara aktif kepada nasabah yang sudah ada. Bagi bank dengan portofolio Italia yang besar dan ambisi pertumbuhan, kantor cabang Italia atau anak perusahaan di UE dengan kantor cabang di Italia biasanya tidak dapat dihindari. Grup dengan nasabah institusional di Italia, seperti dana pensiun, perusahaan asuransi, atau perusahaan manajemen aset, dapat menggunakan jalur perizinan tanpa kantor cabang berdasarkan Pasal 28 ayat (6) atau Pasal 29-ter ayat (6) TUF, yang telah dibuat dapat dijalankan oleh nota kesepahaman tahun 2023. Manajer aset independen, yang dibahas dalam Bab E.III, menghadapi pilihan yang sama dalam skala yang lebih kecil. Sebagian dari mereka memilih untuk bekerja sama dengan perantara Italia atau mendirikan entitas di Kawasan Ekonomi Eropa, sebagaimana diilustrasikan oleh perusahaan di Liechtenstein yang didirikan pada tahun 2006 oleh Francesco Magistra.²

Catatan

1. FINMA, kertas posisi tanggal 22 Oktober 2010 (di atas). ↩
2. Magistra, finews.com, 1 Desember 2023 (di atas). ↩

Hanya untuk informasi umum. Artikel ini bukan merupakan nasihat hukum atau pajak, tidak menggantikan nasihat atas kasus individual, dan tidak menimbulkan hubungan antara advokat dan klien. Artikel ini mencerminkan keadaan hukum per Oktober 2026.