Dari pengawasan kanton ke pengawasan federal: titik balik tahun 2020

Keutamaan hukum federal dan berakhirnya fiduciario finanziario

Ketika Dewan Federal menetapkan 1 Januari 2020 sebagai tanggal berlakunya Undang-Undang Federal tentang Layanan Keuangan (FinSA), Undang-Undang Federal tentang Lembaga Keuangan (FinIA), dan peraturan pelaksanaannya, Dewan Federal sekaligus menentukan nasib fidusia keuangan tingkat kanton. Hukum federal kini mengatur pengelolaan portofolio, nasihat investasi, dan fungsi wali amanat (trustee) secara menyeluruh. Berdasarkan asas keutamaan hukum federal (Pasal 49 Konstitusi Federal Swiss (Cst.)), ketentuan kanton tentang pokok persoalan yang sama tidak dapat lagi diberlakukan. Otoritas Pengawas memberitahukan kepada kalangan profesi, melalui pemberitahuan yang diterbitkan setelah keputusan Dewan Federal tanggal 6 November 2019, bahwa “seluruh penasihat investasi, pengelola portofolio, dan wali amanat yang bertindak secara profesional” tidak lagi tunduk pada Undang-Undang Kanton Ticino tentang Pelaksanaan Profesi Fidusia (LFid), dan bahwa ketentuan kanton yang bertentangan akan gugur seketika pada 1 Januari 2020.¹ Para pedagang valuta asing (cambisti) tetap berada di bawah pengawasan kanton, bersama dengan fidusia komersial dan fidusia properti.

Penyesuaian legislatif kemudian menyusul. Setelah Dewan Negara mengajukan Pesan No. 7753 pada 13 November 2019, Komisi Konstitusi dan Undang-Undang menyampaikan laporannya pada 5 Oktober 2021. Komisi menjelaskan bahwa sejak 1 Januari 2020 fidusia keuangan telah tunduk pada ketentuan federal yang baru, sehingga rezim perizinan kanton bagi mereka harus dihapus. Kategori jasa perantara juga harus dihapus karena hukum federal kini telah mengaturnya. Penukaran valuta tetap menjadi kategori kanton. Komisi memperkirakan bahwa antara 376 dan 500 fidusia keuangan telah beralih ke bawah hukum federal dan bahwa sekitar 1.200 fidusia komersial dan fidusia properti akan tetap tercatat dalam daftar kanton.² Pada 18 Oktober 2021 Dewan Agung (Grand Council) mengesahkan revisi tersebut dengan 74 suara setuju, tanpa suara menolak, dan dua abstain. Ketua Otoritas Pengawas, Marco Bertoli, menyatakan bahwa parlemen telah memberikan prioritas pada perlindungan klien dan standar profesi. Pemerintah mengumumkan kajian oleh ahli eksternal mengenai kemungkinan penyempurnaan lebih lanjut atas undang-undang tersebut.³

Apa yang tetap menjadi kewenangan kanton

Revisi tersebut menegaskan suatu sistem ganda yang unik di Swiss. Sebuah kantor di Lugano yang menyelenggarakan pembukuan, menyiapkan surat pemberitahuan pajak, dan mengadministrasikan perusahaan memerlukan izin kanton bagi fiduciario yang bertanggung jawab berdasarkan Pasal 3 LFid. Kantor yang mengelola portofolio klien secara komersial memerlukan izin dari Otoritas Pengawas Pasar Keuangan Swiss (FINMA) berdasarkan Pasal 17 FinIA. Kantor yang melakukan keduanya memerlukan kedua izin tersebut. Banyak perusahaan fidusia tradisional di Lugano termasuk dalam kategori ini. Struktur mereka sering mencerminkan pembagian baru tersebut: sebuah perusahaan pengelolaan aset yang berizin FINMA dan diawasi oleh organisasi pengawas, serta sebuah perusahaan saudara untuk jasa pembukuan, perpajakan, dan korporasi yang orang-orang penanggung jawabnya memegang izin kanton.

Garis pemisah antara kedua rezim tidak selalu jelas. Definisi kanton tentang fidusia komersial mencakup administrasi aset (amministrazione di patrimoni). Definisi federal tentang pengelolaan portofolio mencakup setiap orang yang dapat mengambil tindakan atas aset klien secara komersial atas nama dan untuk kepentingan klien (Pasal 17 ayat (1) FinIA).⁴ Seorang fiduciario commercialista yang membayar tagihan klien dari rekening bank berdasarkan surat kuasa melakukan tindakan administratif. Apabila fiduciario yang sama memutuskan efek mana yang akan dibeli untuk klien, ia mengelola portofolio dan memerlukan izin federal begitu ia melampaui ambang batas kegiatan komersial yang dibahas pada bagian berikutnya. Seorang fiduciario yang bertindak sebagai direktur perusahaan domisili yang memegang rekening bank merupakan perantara keuangan berdasarkan Pasal 2 ayat (3) Undang-Undang Federal tentang Pemberantasan Pencucian Uang dan Pendanaan Terorisme (AMLA) dan wajib menjadi anggota organisasi swaregulasi, terlepas dari apakah ia juga memerlukan izin FINMA.⁵

Catatan

1. Autorità di vigilanza sull'esercizio delle professioni di fiduciario, Comunicazione concernente l'adeguamento della LFid, akhir tahun 2019, https://m4.ti.ch/fileadmin/DI/DG/FIDUCIARI/COMUNICAZIONE_concernente_adeguamen to_LFid.pdf (“tutti i consulenti negli investimenti, i gestori patrimoniali e i trustees che agiscono a titolo professionale ... non saranno più assoggettati alla LFid”). ↩
2. Commissione Costituzione e leggi, Rapporto 7753 R tanggal 5 Oktober 2021 (di atas). ↩
3. Manna, laRegione, 18 Oktober 2021 (di atas). ↩
4. LFid (di atas), Pasal 3; Undang-Undang Federal tentang Lembaga Keuangan tanggal 15 Juni 2018 (Undang-Undang Lembaga Keuangan, FinIA), SR 954.1, Pasal 17 ayat (1), dirujuk dalam versi bahasa Inggris dan Italia di droit-bilingue.ch. ↩
5. Undang-Undang Federal tentang Pemberantasan Pencucian Uang dan Pendanaan Terorisme tanggal 10 Oktober 1997 (Undang-Undang Anti-Pencucian Uang, AMLA), SR 955.0, Pasal 2 ayat (3), dirujuk di droit-bilingue.ch, https://www.droit-bilingue.ch/en-it/9/95/955.0-2-5.html; kegiatan sebagai organ perusahaan domisili dianggap sebagai perantaraan keuangan berdasarkan Pasal 6 ayat (1) huruf d Peraturan Anti-Pencucian Uang tanggal 11 November 2015 (AMLO), SR 955.01, https://www.droit-bilingue.ch/de-fr/9/95/955.01-6-9.html. ↩

Hanya untuk informasi umum. Artikel ini bukan merupakan nasihat hukum atau pajak, tidak menggantikan nasihat atas kasus individual, dan tidak menimbulkan hubungan antara advokat dan klien. Artikel ini mencerminkan keadaan hukum per Oktober 2026.