Struktur perusahaan induk dan grup

Suatu grup perdagangan yang berakar di Ticino biasanya terdiri atas perusahaan operasional Swiss, yang mempekerjakan para pedagang dan membuat kontrak, dan perusahaan induk (holding) yang memilikinya dan sering kali juga anak perusahaan lainnya. Di sekitarnya terdapat sejumlah entitas asing, seperti kantor pembelian di dekat sumber pasokan, perusahaan logistik di sebuah pelabuhan atau kantor perwakilan di pasar klien. Sebelum tahun 2020, perusahaan induk dapat memanfaatkan hak istimewa holding kanton, yang membebaskannya dari pajak laba kanton.¹ Hak istimewa tersebut telah dihapus. Pengurangan atas penyertaan (participation reduction) berdasarkan Pasal 69 dan 70 Undang-Undang Federal tentang Pajak Langsung Federal (DBG) dan ketentuan kanton yang sesuai masih membebaskan, dalam praktiknya, dividen dan keuntungan modal atas penyertaan yang memenuhi syarat.² Suatu penyertaan memenuhi syarat untuk dividen apabila mencakup sekurang-kurangnya 10 persen modal atau laba dan cadangan, atau memiliki nilai pasar sekurang-kurangnya CHF 1 juta. Keuntungan modal memenuhi syarat apabila kepemilikan sekurang-kurangnya 10 persen telah dipegang selama sekurang-kurangnya satu tahun.

Pilihan lokasi perusahaan induk kini kurang didorong oleh pajak dibandingkan masa lalu. Perusahaan induk Swiss dari suatu perusahaan perdagangan Swiss menerima dividen yang pada dasarnya bebas pajak laba dan membayar dividen kepada pemegang sahamnya yang dikenai pajak pemotongan (withholding tax) Swiss sebesar 35 persen. Apakah pajak pemotongan tersebut dikembalikan bergantung pada domisili pemegang saham dan pada perjanjian pajak yang berlaku, yang untuk pemegang saham Italia dibahas dalam bagian berikutnya dan dalam Bab H.III. Keluarga-keluarga dari Lombardia yang memiliki rumah dagang di Lugano sering memegangnya melalui perusahaan induk Italia atau secara langsung sebagai perorangan. Apabila keluarga tersebut telah pindah ke Ticino, perusahaan induknya sering berupa perusahaan Swiss, kadang-kadang dengan trust (wali amanat) atau yayasan (Stiftung) di atasnya, suatu konfigurasi yang dibahas dalam Bab E.V.³

Daftar perusahaan dan publisitas

Semua entitas ini dicatat dalam daftar perusahaan (commercial register) Kanton Ticino, yang diselenggarakan oleh Ufficio del registro di commercio di Bellinzona. Pencatatannya diumumkan dalam Lembaran Resmi Perdagangan Swiss (SOGC). Daftar tersebut menunjukkan maksud dan tujuan perusahaan, modal, kantor terdaftar, anggota dewan direksi dan orang-orang yang berwenang menandatangani, beserta sifat kewenangan penandatanganan mereka. Daftar tersebut diselenggarakan sepenuhnya dalam bentuk elektronik, suatu sistem yang aturan akses elektroniknya saat ini mulai berlaku pada 1 Januari 2021, dan data entitas terdaftar dapat dicari tanpa biaya melalui indeks pusat Zefix.⁴ Bagi pihak lawan transaksi seorang pedagang Lugano, pencatatan dalam daftar perusahaan merupakan sumber pertama uji tuntas (due diligence). Pencatatan tersebut mengungkapkan apakah pedagang tersebut merupakan perusahaan yang baru didirikan dengan modal minimal, apakah dewan direksinya sering berganti dan apakah para penandatangannya berdomisili di Swiss. Hal-hal ini termasuk indikator yang digunakan bank dan perusahaan inspeksi ketika menilai klien baru, sebagaimana diuraikan dalam Bab G.I dalam konteks pembiayaan perdagangan.

Hukum Swiss mewajibkan agar perseroan terbatas Swiss (AG) dapat diwakili oleh sekurang-kurangnya satu orang yang berdomisili di Swiss, yang dapat berupa anggota dewan direksi atau manajer (Pasal 718 ayat (4) Kitab Undang-Undang Hukum Perikatan Swiss (CO)). Aturan yang sama berlaku bagi perseroan dengan tanggung jawab terbatas (GmbH) (Pasal 814 ayat (3) CO).⁵ Bagi rumah dagang yang dimiliki dan dikelola dari Italia, aturan ini berarti bahwa sekurang-kurangnya satu penandatangan harus tinggal di Swiss. Dalam praktik Ticino di masa lalu, fungsi ini sering dijalankan oleh penyedia jasa fidusia setempat yang duduk dalam dewan direksi sebagai nominee, menandatangani apabila diminta dan tidak berperan dalam keputusan perdagangan. Konsekuensi pajak dari pengaturan semacam itu, yang dapat menjadikan perusahaan sebagai penduduk Italia untuk keperluan Italia, dibahas di bawah ini. Hukum perusahaan Swiss membebankan tanggung jawab penuh kepada direktur nominee atas kewajiban-kewajiban yang diuraikan dalam bagian berikutnya. Perjanjian privat apa pun dengan para pemilik tidak mengubah hal ini.

Pokok-pokok. Rumah dagang di Ticino biasanya berbentuk perseroan terbatas (SA/AG) dengan modal minimum CHF 100.000, yang sejak 1 Januari 2023 dapat dinyatakan dalam dolar AS, euro, pound sterling atau yen. Sagl/GmbH (minimum CHF 20.000) cocok untuk kemitraan kecil, sementara cabang perusahaan asing digunakan untuk meja perdagangan tanpa modal tersendiri. Sekurang-kurangnya satu orang dengan kewenangan penandatanganan harus berdomisili di Swiss. Hak istimewa holding kanton berakhir pada tahun 2020, tetapi pengurangan atas penyertaan masih meringankan dividen dan keuntungan atas kepemilikan yang memenuhi syarat.

Catatan

1. Akin Gump Strauss Hauer & Feld, Swiss Tax Law Changes: Federal Act on Tax Reform and AHV Financing (TRAF), peringatan tanggal 11 Oktober 2018, https://www.akingump.com/en/insights/alerts/swiss-tax-law-changes-federal-act-on-tax-reform-and-ahv (penghapusan rezim perusahaan holding, perusahaan domisili, perusahaan campuran dan perusahaan prinsipal serta Swiss finance branch). ↩
2. Undang-Undang Federal tentang Pajak Langsung Federal tanggal 14 Desember 1990 (DBG), SR 642.11, Pasal 69 huruf a–c (10 persen modal, 10 persen laba dan cadangan, atau nilai pasar sekurang-kurangnya CHF 1 juta) dan Pasal 70 ayat (4) huruf b (keuntungan modal: 10 persen yang dipegang selama sekurang-kurangnya satu tahun), teks di droit-bilingue.ch, https://www.droit-bilingue.ch/fr-de/6/64/642.11-69-80.html dan https://www.droit-bilingue.ch/fr-de/6/64/642.11-70-81.html; Undang-Undang Federal tentang Harmonisasi Pajak Langsung Kanton dan Komune tanggal 14 Desember 1990 (StHG), SR 642.14, Pasal 28 ayat (1) dan (1bis), https://www.droit-bilingue.ch/fr-de/6/64/642.14-28-50.html. ↩
3. Mengenai trust, yayasan dan relokasi keluarga Italia, lihat Bab E.V dan H.II. ↩
4. Ordonansi Daftar Perusahaan (CRO), Pasal 6 (daftar harian dan daftar utama diselenggarakan secara elektronik), Pasal 12 (akses elektronik, sebagaimana diubah dengan Ordonansi tanggal 6 Maret 2020, berlaku sejak 1 Januari 2021, AS 2020 971) dan Pasal 14 (indeks pusat nama usaha Zefix, tanpa biaya), teks di droit-bilingue.ch, https://www.droit-bilingue.ch/fr-de/2/22/221.411-12-16.html dan https://www.droit-bilingue.ch/fr-de/2/22/221.411-14-23.html; Zefix, https://www.zefix.ch. ↩
5. CO, Pasal 718 ayat (4) (“Die Gesellschaft muss durch eine Person vertreten werden können, die Wohnsitz in der Schweiz hat. Diese Person muss Mitglied des Verwaltungsrates oder Direktor sein”), teks di droit-bilingue.ch, https://www.droit-bilingue.ch/de-fr/2/22/220-718-1027.html; Pasal 814 ayat (3) (aturan yang sama untuk perseroan dengan tanggung jawab terbatas), https://www.droit-bilingue.ch/de-fr/2/22/220-814-1172.html. ↩

Hanya untuk informasi umum. Artikel ini bukan merupakan nasihat hukum atau pajak, tidak menggantikan nasihat atas kasus individual, dan tidak menimbulkan hubungan antara advokat dan klien. Artikel ini mencerminkan keadaan hukum per Oktober 2026.