Penabung Italia di antara kantor pajak dan kantor devisa

Sistem perpajakan dalam masa transisi

Sistem perpajakan Italia pada masa awal Republik bertumpu pada perpaduan pajak-pajak kebendaan lama atas tanah, bangunan, dan penghasilan usaha serta pajak tambahan progresif atas penghasilan total, yaitu imposta complementare. Penetapan pajak sebagian besar merupakan hasil negosiasi antara wajib pajak dan kantor pajak setempat. Reformasi yang dikaitkan dengan menteri keuangan Ezio Vanoni, yang diundangkan pada tahun 1951, memperkenalkan kewajiban bagi wajib pajak untuk menyampaikan surat pemberitahuan tahunan atas penghasilan mereka, yang oleh Vanoni disajikan sebagai instrumen kejujuran fiskal dan loyalitas antara warga negara dan Negara.¹ Undang-undang tanggal 11 Januari 1951, no. 25, tentang perequazione tributaria biasanya dianggap sebagai titik awal pajak penghasilan Italia modern.² Bagi pemilik usaha keluarga di Brianza atau seorang profesional di Milan, surat pemberitahuan yang baru tersebut merupakan tuntutan sistematis pertama untuk mengungkapkan penghasilan dan aset kepada kantor pajak. Insentif untuk menyimpan sebagian tabungan di luar sistem pun meningkat sejalan dengan itu.

Saham merupakan kasus khusus. Sejak peraturan perundang-undangan fasis tahun 1941, saham-saham Italia harus didaftarkan atas nama pemegangnya (nominatività obbligatoria dei titoli azionari). Oleh karena itu, setiap kepemilikan saham Italia diketahui oleh perseroan dan, melalui catatan perseroan, dapat diakses oleh otoritas pajak.³ Seorang investor Italia yang ingin memegang saham secara anonim memiliki dua pilihan. Ia dapat memegangnya melalui perantara asing, seperti bank Swiss yang bertindak sebagai nominee atau perusahaan Liechtenstein atau Panama, atau ia dapat menjual saham-saham Italianya dan berinvestasi di luar negeri dalam efek atas unjuk. Kedua pilihan tersebut mengarah ke Swiss. Ketika pemerintahan kiri-tengah pertama memperkenalkan pajak pemotongan (withholding tax) atas dividen melalui undang-undang tanggal 29 Desember 1962, no. 1745, administrasi pajak memperoleh sumber informasi baru tentang para pemegang saham. Pasar segera bereaksi. Saham-saham dijual dan hasilnya meninggalkan negara itu dalam bentuk uang kertas.⁴ Rekonstruksi Berbenni atas operasi yang khas, yang dibahas di bagian berikutnya, justru dimulai dengan seorang Italia yang menjual saham-sahamnya dan menyerahkan hasilnya kepada seorang pialang saham.⁵ Reformasi pajak besar pada awal tahun 1970-an menyempurnakan perubahan tersebut. Undang-undang pemberian kewenangan tanggal 9 Oktober 1971, no. 825, dan dekret-dekret yang ditetapkan berdasarkan undang-undang itu menggantikan sistem lama dengan pajak pertambahan nilai sejak 1 Januari 1973 serta dengan pajak penghasilan orang pribadi (IRPEF), pajak penghasilan badan (IRPEG), dan pajak penghasilan daerah (ILOR) sejak 1 Januari 1974. Dekret prosedural no. 600 tanggal 29 September 1973 memperkuat kewenangan penetapan pajak dan memperkenalkan pajak pemotongan atas bunga dan penghasilan lain dari modal.⁶ Setiap langkah menuju pajak penghasilan yang lebih efektif meningkatkan nilai kerahasiaan Swiss bagi mereka yang memiliki penghasilan atau aset untuk disembunyikan. Reformasi tersebut bertepatan dengan guncangan minyak, dengan tingkat inflasi yang tetap jauh di atas rata-rata negara-negara industri dan tidak turun di bawah 10 persen antara tahun 1973 dan 1984, serta dengan ketegangan politik yang diuraikan di atas.⁷

Catatan

1. Wikipedia (bahasa Italia), “Ezio Vanoni”, https://it.wikipedia.org/wiki/Ezio_Vanoni (“Nel 1951 fu uno dei principali fautori della riforma tributaria italiana ... introducendo anche l’obbligo della dichiarazione dei redditi”). Digunakan sebagai pilihan terakhir. ↩
2. Undang-undang tanggal 11 Januari 1951, no. 25, “Norme sulla perequazione tributaria e sul rilevamento fiscale straordinario”, Gazzetta Ufficiale no. 25 tanggal 31 Januari 1951, daftar isi edisi tersebut di https://www.gazzettaufficiale.it/gazzetta/serie_generale/caricaDettaglio? dataPubblicazioneGazzetta=1951-01-31&numeroGazzetta=25. Judul dan tanggalnya juga dicantumkan dalam Wikipedia (bahasa Italia), “Legge Vanoni”, https://it.wikipedia.org/wiki/Legge_Vanoni (digunakan sebagai pilihan terakhir). ↩
3. Dekret-Undang-Undang Kerajaan tanggal 25 Oktober 1941, no. 1148, yang dikonversi dengan Undang-undang tanggal 9 Februari 1942, no. 96, tentang pendaftaran wajib saham. ↩
4. Undang-undang tanggal 29 Desember 1962, no. 1745 (cedolare d’acconto atas dividen), dan opsi cedolare secca anonim tahun 1964. Berbenni (seperti di atas), 334–335, mengaitkan arus keluar tahun 1962–1964 dengan pergeseran politik dan ketakutan fiskal tanpa menyebut undang-undang tersebut. ↩
5. Berbenni (seperti di atas), 336–337, Tabel 1, “Operazione A”: “Il signor X, italiano, vende azioni Alpha di cui è proprietario; X versa il ricavato in un conto intestato all’intermediario Y (agente di cambio) ...”. ↩
6. Dekret Presiden tanggal 26 Oktober 1972, no. 633 (PPN, berlaku sejak 1 Januari 1973), lihat Wikipedia (bahasa Italia), “Imposta sul valore aggiunto (Italia)”, https://it.wikipedia.org/wiki/Imposta_sul_valore_aggiunto_(Italia); Dekret Presiden tanggal 29 September 1973, no. 597, 598, dan 599 (IRPEF, IRPEG, dan ILOR, “in vigore dal 1974”), lihat Wikipedia (bahasa Italia), “Imposta sul reddito delle persone fisiche”, https://it.wikipedia.org/wiki/Imposta_sul_reddito_delle_persone_fisiche. Keduanya digunakan sebagai pilihan terakhir. ↩
7. Banca d’Italia, “Dagli anni Cinquanta a Maastricht”, https://www.bancaditalia.it/chi-siamo/storia/anni-cinquanta/index.html (“In Italia l’inflazione fu notevolmente più alta che nella media dei paesi industriali. Tra il 1973 e il 1984 non scese mai al di sotto del 10 per cento”). ↩

Hanya untuk informasi umum. Artikel ini bukan merupakan nasihat hukum atau pajak, tidak menggantikan nasihat atas kasus individual, dan tidak menimbulkan hubungan antara advokat dan klien. Artikel ini mencerminkan keadaan hukum per Oktober 2026.