Perusahaan holding dan perusahaan dagang di Zug

Selama puluhan tahun, Zug menjadi tempat kedudukan pilihan bagi perusahaan induk (holding) dan perusahaan dagang internasional. Status pajak khusus kanton bagi perusahaan holding yang dahulu berlaku telah dihapus, tetapi pengurangan atas penyertaan (participation deduction) dan tarif pajak umum yang rendah membuat Zug tetap menarik. Pada saat yang sama, ekspektasi terkait substansi dan transparansi telah meningkat tajam.

Berakhirnya status holding khusus

Hingga akhir 2019, kanton-kanton Swiss memberikan status pajak khusus kepada perusahaan holding, perusahaan domisili, dan perusahaan campuran. Rezim-rezim ini dihapus melalui reformasi pajak federal yang mulai berlaku pada 1 Januari 2020. Sejak saat itu, perusahaan holding di Zug dikenai pajak berdasarkan ketentuan biasa, yang di Zug berarti tarif pajak laba umum yang rendah. Ketentuan peralihan berlaku bagi perusahaan yang sebelumnya menikmati status khusus.

Pengurangan atas penyertaan

Instrumen utama bagi struktur holding adalah pengurangan atas penyertaan. Dividen dan keuntungan modal yang memenuhi syarat dari penyertaan yang substansial secara efektif dibebaskan dari pajak laba sebanding dengan porsinya dalam total penghasilan bersih perusahaan. Pada umumnya, suatu penyertaan memenuhi syarat apabila mencapai sekurang-kurangnya 10 persen dari modal perusahaan lain atau, untuk dividen, memiliki nilai pasar sekurang-kurangnya CHF 1 juta. Syarat tambahan berlaku untuk keuntungan modal, termasuk masa kepemilikan minimum. Biaya pembiayaan dan biaya administrasi mengurangi manfaatnya, sehingga perhitungannya hendaknya dipersiapkan dengan cermat.

Pedagang komoditas di Zug

Zug merupakan salah satu pusat utama perdagangan komoditas di Swiss. Perusahaan dagang memperoleh manfaat dari tarif pajak yang rendah, kedekatan dengan bank pembiayaan perdagangan, dan ketersediaan spesialis yang mapan di bidang perdagangan, operasional, manajemen risiko, dan kepatuhan (compliance). Namun, perdagangan komoditas berada di bawah pengawasan khusus, terutama terkait sanksi, pengendalian ekspor, antipencucian uang, dan asal-usul barang. Langkah-langkah sanksi Swiss wajib dipatuhi oleh perusahaan di Swiss, dan pelanggaran dapat menimbulkan konsekuensi pidana.

Apa yang diharapkan oleh bank dan otoritas

Bank-bank Swiss memeriksa perusahaan holding dan perusahaan dagang secara menyeluruh. Mereka lazimnya meminta struktur grup yang jelas, identitas pemilik manfaat (beneficial owner), laporan keuangan yang diaudit atau sekurang-kurangnya andal, penjelasan mengenai arus perdagangan, dan bukti adanya proses kepatuhan. Otoritas pajak, baik di Swiss maupun di luar negeri, memperhatikan di mana keputusan sebenarnya diambil. Perusahaan holding atau perusahaan dagang dengan manajemen dan staf yang berkualifikasi di Zug jauh lebih kokoh daripada entitas yang diadministrasikan dari luar negeri.

Hal yang bermanfaat dalam praktik

Dokumentasikan substansi. Notulen rapat direksi, kontrak kerja, dan perjanjian sewa kantor menunjukkan di mana perusahaan dikelola.
Buat model pengurangan atas penyertaan. Biaya pembiayaan dapat sangat mengurangi keringanan yang diharapkan.
Tanamkan kepatuhan dalam operasi perdagangan. Penyaringan sanksi dan pemeriksaan know-your-counterparty sudah diharapkan oleh bank sejak transaksi pertama.

Bagaimana Ressos Legal membantu

Penulis memberikan nasihat kepada grup internasional dan pedagang mengenai struktur holding, perusahaan dagang, dan kepatuhan terhadap sanksi di Swiss. Hubungi penulis untuk percakapan awal.

Hanya untuk informasi umum. Artikel ini bukan merupakan nasihat hukum atau pajak, tidak menggantikan nasihat atas kasus individual, dan tidak menimbulkan hubungan antara advokat dan klien. Artikel ini mencerminkan keadaan hukum per Oktober 2026.

Bahasa Indonesia

Kontak

Dr Alexander Ressos, TEP

Rechtsanwalt/Advokat

Saya adalah advokat Swiss dan juga terdaftar sebagai solicitor di Hong Kong serta di Inggris & Wales. Saya memiliki pengalaman hampir 25 tahun.

Bersama tim multibahasa saya, termasuk penutur asli bahasa Mandarin, Jepang, Korea, Rusia, Ukraina, dan Prancis, saya memberikan nasihat kepada perusahaan beserta pemiliknya dari seluruh dunia mengenai seluruh aspek hukum perbankan, korporasi, komersial, dan perpajakan di Swiss, termasuk perencanaan pajak internasional, layanan fidusia, serta layanan family office di bidang hukum, termasuk imigrasi dan relokasi atau investasi properti. Praktik saya memiliki fokus khusus pada klien dari pasar berkembang dan pasar perbatasan (frontier markets) di Tiongkok Raya, Asia Tengah dan Kaukasus, kawasan Asia lainnya, Timur Tengah, Afrika, dan Amerika Latin, dan saya juga memberikan nasihat kepada klien dari Eropa dan Amerika Utara. Melalui perusahaan trust Swiss yang terafiliasi, kami juga menangani pendirian dan administrasi berkelanjutan perusahaan serta struktur lain milik klien, termasuk akuntansi, pelaporan pajak, dan layanan kesekretariatan perusahaan, dan bila diperlukan saya menjabat sebagai direktur profesional. Dengan dukungan jaringan mitra kerja sama kelas satu, saya juga mewujudkan solusi di seluruh dunia.

Pendekatan saya adalah bertindak sebagai trusted advisor yang bekerja langsung dengan para pengambil keputusan, secara setara: saya berangkat dari apa yang ingin Anda capai dan menyusun setiap struktur, kontrak, dan keputusan pajak berdasarkan tujuan komersial Anda serta peningkatan imbal hasil setelah pajak Anda. Sebagai “lawyers who make it happen”, saya dan tim saya terus terlibat hingga perusahaan Anda berdiri, struktur Anda terbentuk, dan transaksi Anda selesai (closing), serta tetap siap membantu untuk setiap pekerjaan lanjutan yang mungkin diperlukan. Anda mendapatkan solusi yang disesuaikan, perhatian pribadi, serta nasihat yang cermat, ramah, dan praktis. Kami bukan penyedia jasa yang paling murah di pasar dan tidak berniat menjadi demikian; tujuan kami adalah memberikan solusi yang tepat dan nilai terbaik atas biaya yang Anda keluarkan.

Hubungi kami →