Struktur Rusia yang khas di Zug

Struktur yang digunakan kelompok-kelompok Rusia di Zug sering kali mengikuti pola yang serupa. Di puncaknya dapat terdapat perusahaan induk (holding) di Siprus, Belanda, atau yurisdiksi lain yang memiliki perjanjian pajak yang menguntungkan dengan Rusia. Di bawahnya, atau di sampingnya, sebuah perusahaan Swiss di Zug menangani penjualan internasional produk kelompok tersebut, dengan membelinya dari perusahaan produsen Rusia dan menjualnya kembali kepada pelanggan di luar negeri. Margin yang tersisa di Swiss dikenai pajak dengan tarif kanton, yang sebelum 2020 dapat sangat rendah bagi perusahaan dagang yang bisnisnya terutama berada di luar negeri.

Otoritas pajak Rusia memandang struktur ini dengan curiga, karena mereka menganggap bahwa sebagian margin tersebut menjadi hak produsen Rusia dan seharusnya dikenai pajak di Rusia. Sejak 2015, Rusia memberlakukan ketentuan tentang perusahaan asing terkendali dan tentang residensi pajak perusahaan asing yang dikelola dari Rusia. Rusia juga merundingkan ulang perjanjian pajaknya dengan Siprus dan yurisdiksi lainnya.¹ Karena perusahaan dagang Swiss harus membuktikan bahwa margin mereka sesuai dengan fungsi nyata yang dijalankan di Swiss, banyak di antaranya menambah staf dan substansi mereka di Zug. Reformasi pajak Swiss tahun 2020, yang telah diuraikan dalam Bagian B, mengakhiri rezim khusus kanton dan mengurangi keuntungan pajak dari struktur tersebut tanpa menghapusnya.

Catatan

1. CMS, “New Russian de-offshorisation law now in force”, 11 Maret 2015, cms.law: Undang-Undang Federal No. 376-FZ yang berlaku sejak 1 Januari 2015 dengan ketentuan tentang perusahaan asing terkendali, residensi pajak perusahaan asing yang dikelola dari Rusia, dan kepemilikan manfaat. Mondaq, “Cyprus and Russia sign the protocol to amend the double tax treaty”, mondaq.com: protokol yang ditandatangani pada 8 September 2020 menaikkan pajak pemotongan (withholding tax) atas dividen dan bunga menjadi 15 persen, berlaku sejak 1 Januari 2021. ↩

Hanya untuk informasi umum. Artikel ini bukan merupakan nasihat hukum atau pajak, tidak menggantikan nasihat atas kasus individual, dan tidak menimbulkan hubungan antara advokat dan klien. Artikel ini mencerminkan keadaan hukum per Oktober 2026.