Pengawasan dalam praktik: penegakan dan perilaku usaha

Pengawasan solvabilitas jarang menjadi berita utama, karena keberhasilannya berupa krisis yang tidak terjadi. Penegakan hukum di bidang perilaku usaha lebih terlihat. Tiga jalur praktik Otoritas Pengawas Pasar Keuangan Swiss (FINMA) belakangan ini menggambarkan bagaimana otoritas tersebut menggunakan kewenangannya di bidang asuransi: pengawasan asuransi kesehatan tambahan, pemberantasan perantara yang meragukan, dan proses terhadap perusahaan asuransi besar atas pelanggaran syarat produk yang telah disetujui.

Asuransi kesehatan tambahan menempati posisi khusus dalam hukum pengawasan Swiss. Asuransi kesehatan dasar yang wajib diatur oleh hukum asuransi sosial dan diawasi oleh Kantor Federal Kesehatan Masyarakat, sedangkan pertanggungan rumah sakit tambahan merupakan asuransi swasta berdasarkan Undang-Undang Pengawasan Asuransi (VAG) dan Undang-Undang Perjanjian Asuransi (VVG). Untuk lini usaha ini, FINMA masih menyetujui tarif terlebih dahulu, suatu sisa dari model pengawasan materiil yang lama yang dibenarkan oleh ketergantungan pemegang polis berusia lanjut pada pertanggungan yang sudah mereka miliki. Pada bulan Agustus 2022 FINMA memerintahkan CSS, salah satu perusahaan asuransi kesehatan terbesar, untuk mengembalikan sekurang-kurangnya 129 juta franc kepada para pemegang polis asuransi kesehatan tambahan. Otoritas tersebut mendapati bahwa antara tahun 2013 dan 2019 biaya administrasi tidak dialokasikan antara asuransi dasar dan asuransi tambahan atas dasar sebab-akibat yang memadai. Asuransi tambahan telah menanggung bagian terbesar biaya pemasaran, seluruh biaya iklan, dan, hingga tahun 2018, seluruh komisi pialang, yang sebagian di antaranya tidak dapat dibenarkan secara ekonomi. Atas dasar alokasi yang keliru ini, FINMA telah menyetujui tarif yang terlalu tinggi.¹

Sejak tahun 2020 FINMA juga memeriksa tagihan yang dikirimkan oleh rumah sakit dan dokter kepada perusahaan asuransi kesehatan tambahan. FINMA mendapati bahwa tagihan sering kali tidak transparan dan tampaknya terlalu tinggi tanpa alasan yang sah, serta bahwa sebagian layanan ditagihkan baik kepada asuransi dasar maupun asuransi tambahan. Dalam laporan bulan Januari 2025, otoritas tersebut menguraikan kemajuan dan masalah yang masih tersisa. Satu perusahaan asuransi telah menghitung harga acuan internal sebesar 191 franc per malam untuk tempat tidur semi-privat, tetapi menyepakati harga sebesar 855 franc dengan sebuah rumah sakit. FINMA menegaskan bahwa harga yang menyimpang secara signifikan dari harga acuan internal harus diturunkan dan mengumumkan bahwa pihaknya akan menahan persetujuan atas produk rumah sakit tambahan yang baru sampai standar-standar tersebut terpenuhi.² Jalur pengawasan ini mengingatkan bahwa otoritas pengawas Swiss melindungi pemegang polis terhadap penyalahgunaan maupun terhadap insolvensi, sebagaimana disyaratkan oleh Pasal 1 VAG sejak tahun 2006.

Pasar perantara merupakan bidang kedua. Setelah undang-undang yang direvisi mulai berlaku, FINMA membuka sekitar seratus penyelidikan mendalam dan mengidentifikasi lebih dari 350 perantara yang beroperasi tanpa pendaftaran yang disyaratkan. Otoritas tersebut dapat melarang model bisnis, mencoret perantara dari daftar, dan mengajukan laporan pidana atas kegiatan tanpa izin atau pelanggaran larangan cold calling.³ Angka-angka ini mencerminkan pasar di mana ribuan perusahaan kecil dan perorangan menjual asuransi kesehatan dan asuransi jiwa, sering kali melalui pusat panggilan (call centre) dan jaringan yang digerakkan oleh komisi. Ketentuan-ketentuan baru memberikan instrumen hukum kepada FINMA untuk bertindak, tetapi sekaligus mengikat otoritas tersebut untuk mengawasi populasi perantara kecil yang jumlahnya jauh melampaui jumlah perusahaan asuransi itu sendiri.

Jalur ketiga menyangkut perusahaan asuransi besar. Pada bulan Juli 2026 Zurich Insurance Group mengungkapkan bahwa FINMA telah menjatuhkan larangan penjualan sebagian terhadap unit asuransi jiwa dan pensiun korporasinya di Swiss. Menurut pemberitaan pers, unit tersebut telah menjual polis-polis yang diatur dengan harga di bawah harga yang disepakati dengan FINMA, dan langkah-langkah perbaikan tidak dijalankan dengan semestinya. Unit tersebut dibatasi hanya untuk melayani nasabah yang sudah ada, dan lebih dari dua belas karyawan diberhentikan. Direktur utama grup, Mario Greco, menyatakan penyesalan bahwa perusahaan tidak menemukan sendiri masalah tersebut meskipun telah melakukan audit dan pengendalian, seraya menyatakan bahwa tindakan tersebut tidak akan berdampak material terhadap laba grup.⁴ Kasus ini menunjukkan masih pentingnya persetujuan produk dalam bisnis pensiun kerja, di mana perusahaan asuransi jiwa Swiss beroperasi dalam batas tarif dan parameter yang ditinjau terlebih dahulu oleh FINMA. Kasus ini juga menunjukkan bahwa, berdasarkan Undang-Undang Pengawasan Pasar Keuangan (FINMAG), otoritas pengawas dapat menjatuhkan pembatasan usaha terhadap satu unit dari suatu grup yang relevan secara sistemik tanpa mempersoalkan solvabilitasnya secara keseluruhan.

Seorang praktisi yang pernah mendampingi perusahaan asuransi dan perantara dalam proses semacam itu belajar membedakan tiga tingkat tanggapan FINMA. Tingkat pertama adalah dialog pengawasan, yang dilakukan melalui key account manager yang ditugaskan untuk setiap perusahaan asuransi dan biasanya tidak terlihat oleh publik. Tingkat kedua adalah perintah formal untuk memulihkan kepatuhan, sering kali dipadukan dengan penunjukan perusahaan audit atau agen penyelidik berdasarkan FINMAG. Tingkat ketiga adalah proses penegakan hukum yang berakhir dengan putusan yang dipublikasikan, perampasan keuntungan, atau larangan berkecimpung di industri bagi perorangan. Sebagian besar persoalan asuransi diselesaikan pada tingkat pertama atau kedua. Pendekatan bertingkat ini, yang dimungkinkan oleh FINMAG dan digunakan FINMA secara konsisten, menjelaskan mengapa kasus penegakan hukum yang dipublikasikan terhadap perusahaan asuransi tetap relatif jarang dibandingkan dengan perbankan.

Catatan

1. FINMA, siaran pers “FINMA orders CSS to reimburse premiums to policyholders with supplementary health insurance”, 16 Agustus 2022, https://www.finma.ch/en/news/2022/08/20220816-mm-css/. Putusan tersebut dapat diajukan banding ke Pengadilan Tata Usaha Federal. ↩
2. FINMA, siaran pers “Supplementary health insurers: progress and challenges regarding settlement”, 16 Januari 2025, https://www.finma.ch/en/news/2025/01/20250116-mm-leistungsabrechnung-krankenzusatzversicherer/. ↩
3. Geissbühler, “Die Finanzmarktaufsicht geht gegen unseriöse Versicherungsvermittler vor” (telah dikutip di atas). ↩
4. Insurance Journal, “Zurich CEO Says Staff Let Go as Regulator Finma Imposes Partial Sales Ban”, 28 Juli 2026, https://www.insurancejournal.com/news/international/2026/07/28/879269.htm. Pada saat tulisan ini disusun, lamanya proses dan hasil akhirnya belum dipublikasikan. ↩

Hanya untuk informasi umum. Artikel ini bukan merupakan nasihat hukum atau pajak, tidak menggantikan nasihat atas kasus individual, dan tidak menimbulkan hubungan antara advokat dan klien. Artikel ini mencerminkan keadaan hukum per Oktober 2026.